Trading Strategien Mittel Reversion

Mittlere Reversion Was ist die mittlere Reversion Mittlere Reversion ist die Theorie, die darauf hindeutet, dass die Preise und die Renditen schließlich auf den Mittelwert oder den Durchschnitt zurückgehen. Dieser Mittelwert oder Durchschnitt kann der historische Durchschnitt des Preises oder der Rendite sein, oder ein anderer relevanter Durchschnitt wie das Wachstum der Wirtschaft oder die durchschnittliche Rendite einer Branche. BREAKING DOWN Mittlere Reversion Diese Theorie hat zu vielen Investitionsstrategien geführt, die den Kauf oder Verkauf von Aktien oder anderen Wertpapieren beinhalten, deren jüngste Aufführungen sich stark von ihren historischen Durchschnittswerten unterscheiden. Allerdings könnte eine Änderung der Renditen ein Zeichen dafür sein, dass das Unternehmen nicht mehr die gleichen Aussichten hat, die es einmal getan hat. In diesem Fall ist es weniger wahrscheinlich, dass eine mittlere Reversion stattfinden wird. Prozentuale Renditen und Preise sind nicht die einzigen Maßnahmen, die als Mittelwert für die Rückstellung der Zinssätze oder sogar der Preis-Gewinn-Verhältnis eines Unternehmens gelten, können diesem Phänomen unterliegen. Eine Reversion beinhaltet die Rückkehr einer Bedingung in einen früheren Zustand. In Fällen von mittlerer Reversion ist der Gedanke, dass jeder Preis, der weit von der Langzeitnorm abweicht, wieder zurückkehren wird und auf seinen verstandenen Zustand zurückkehrt. Die Theorie konzentriert sich auf die Reversion von nur relativ extremen Veränderungen, da normales Wachstum oder andere Schwankungen ein erwarteter Teil des Paradigmas sind. Die mittlere Reversionstheorie wird als Teil einer statistischen Analyse der Marktbedingungen verwendet und kann Teil einer Gesamthandelsstrategie sein. Es gilt gut für die Ideen des Kaufens von niedrigen und verkaufenden hohen, indem man hofft, abnorme Aktivität zu identifizieren, die theoretisch wieder auf ein normales Muster zurückkehrt. Die Rückkehr zu einem normalen Muster ist nicht garantiert, da ein unerwartetes Hoch - oder Tieffeld ein Hinweis auf eine Verschiebung der Norm sein könnte. Solche Ereignisse könnten, aber nicht beschränkt auf, neue Produkt-Releases oder Entwicklungen auf der positiven Seite, oder Rückrufe und Klagen auf der negativen Seite. Auch bei extremen Ereignissen ist es möglich, dass eine Sicherheit eine mittlere Reversion erfährt. Wie bei den meisten Marktaktivitäten gibt es nur wenige Garantien, wie bestimmte Ereignisse die Gesamtbeschwerde bestimmter Wertpapiere beeinträchtigen oder nicht beeinträchtigen werden. Mittlerer Reversion Trading Mittlerer Reversion-Handel sieht aus, um extreme Veränderungen innerhalb der Preisgestaltung eines bestimmten Wertpapiers zu nutzen, basierend auf der Annahme, dass es in seinen vorherigen Zustand zurückkehren wird. Diese Theorie kann sowohl für den Kauf als auch für den Verkauf angewendet werden, da es einem Händler erlaubt, auf unerwarteten Aufschwüngen zu profitieren und bei dem Auftreten eines anormalen Tiefstandes zu sparen. Wie man eine mittlere Reversion schreibt Die Phrase Reversion zum Mittel bezieht sich auf ein statistisches Konzept, das hoch ist und Niedrige Preise sind vorübergehend und ein Preis wird dazu neigen, zurück zu seinem Durchschnitt über Zeit zu gehen. Um das Konzept der mittleren Reversion zu handeln bedeutet, dass Sie diesem einfachen Prozess folgen: Finden Sie einen durchschnittlichen Preis über einige vergangene Periode. Finde den High-Low-Bereich heraus. Kaufen, wenn der Preis auf die niedrige Seite der Strecke abgewichen ist und verkaufen, wenn es auf die hohe Seite kommt. Ist das zu gut, um wahr zu sein Nun, das ist es. Mittler-Reversion-Trading-Ideen haben das Aussehen der Anwendung von grundlegenden statistischen Konzepte auf Wertpapiere Preise, um Handelsregeln ableiten, aber Mittelwert-Reversion Handel Gesichter schwerer Hindernisse: Bestimmen Sie die ideale Rückblickzeit, um den Durchschnitt zu bestimmen. Sagen Sie zum Beispiel, dass Blue Widget Lager in den vergangenen zwei Jahren durchschnittlich 20 8212, aber dieser 20 Durchschnitt enthält einige abnorme Preise wie 1 und 40. Ein Durchschnitt kann mehrere Abweichungen, die bereits aufgetreten sind verkleiden. Wertpapierpreise sind eigentlich nicht normal verteilt 8212 sie sehen einfach so aus. In der technischen Analyse ist Ihr primäres Ziel zu bestimmen, ob Ihre Sicherheit einen Preisverlauf aufweist. Sie wollen auch wissen, wie stark der Trend ist und ob es bald enden könnte. Um die Annahme zu akzeptieren, dass die Verteilung der Preise normal ist, ist die gleiche Sache wie zu sagen, dass Sie im Voraus wissen, wo die Preisentwicklung 8212 an oder nahe dem Preis, der durch den Durchschnitt, plus eine Standardabweichung, Wenn der Preis höher geht als der Preis, den eine Standardabweichung vorschreibt, würde die Handelsregel, die in die Mittelwert-Reversion-Trading-Technik eingebettet wäre, verkaufen. Sie betrachten die Sicherheit 8220 überpries8281 auf statistischer Basis. Und doch können Sie sicher sein, dass die anderen Händler auf dem Markt genau die gleiche Analyse durchgeführt haben, die Sie getan haben. Auch wenn sie das Mittel-Reversion-Konzept verwenden, vielleicht haben sie eine andere Lookback-Periode verwendet, um den Durchschnitt zu berechnen. Weil die anderen Händler in dieser Sicherheit die Sicherheit als überteuert sehen, können sie weiter kaufen und kaufen, und kaufen 8212 drängen den Preis auf das Äquivalent des Kerls im Zimmer stehen 7 Fuß 10 Zoll. Das Gegenteil ist auch wahr. Der Mittelwert-Reversion-Prozess würde nicht identifizieren die Situation, in der der Preis geht auf Null. Ein Einstieg in Mean Reversion Trading und die 4 größten Herausforderungen Inhalt in diesem Artikel Der mittlere Reversion Handel wird oft als Gegen-Trend oder Umkehr Handel, die alle , Mehr oder weniger, beschreiben die gleiche Art von Trading-Stil. Ein mittlerer Reversion-Trader sucht den Preis, der sich deutlich von seinem durchschnittlichen (durchschnittlichen) Preis entfernt hat. Der mittlere Reversion-Trader sucht nach nicht nachhaltigen Trends. Obwohl die meisten Leute den Trend-Follow-Ansatz bevorzugen, fühlte ich mich nie mit der allgemeinen Trend-Trading-Mentalität wohl und ich fing an, den mittleren Reversion-Handel sehr früh zu betrachten. Unnötig zu sagen, ich habe ein paar Mal am Anfang verbrannt, da dieser Trading-Style für absolute Anfänger aufgrund der emotionalen und psychologischen Herausforderungen, die er auf den Trader stellt, nicht geeignet ist. Im folgenden Artikel werfen wir einen Blick auf den mittleren Reversion-Handel, was die am meisten übersehenen Aspekte sind und welche Herausforderungen ein mittlerer Reversion-Trader zu bewältigen hat. Mittlerer Reversion-Handel eine kurze Einführung Wie oben erwähnt, sucht ein mittlerer Reversion-Trader nach Chancen, wo der Preis von seinem durchschnittlichen (oder durchschnittlichen) Preis deutlich zurückgegangen ist. Normalerweise wird der Durchschnittspreis mit einem gleitenden Durchschnitt berechnet und auf die Charts angewendet. Zum Beispiel zeigt das untenstehende Diagramm die EURUSD-Tageskarte und einen 50-maligen geglätteten gleitenden Durchschnitt. Wie Sie sehen können, zieht der Preis häufig von dem blauen gleitenden Durchschnitt weg und schnappt dann wieder zurück. Wenn das zu gut klingt, um wahr zu sein, ist es. Natürlich erzählen diese Hindsight-Charts mit den perfekten Trades nur die Hälfte der Geschichte. Der Screenshot unten zeigt den gleichen EURUSD Daily Zeitrahmen mit dem gleichen gleitenden Durchschnitt. Aber dieses Mal habe ich alle Pullbacks markiert, die es nicht bis zum gleitenden Durchschnitt gemacht haben. Und natürlich, wenn es näher kommt, würde es noch viele Male geben, wenn der Preis eine Reversion versuchte, aber es scheiterte. Daher ist der mittlere Reversion-Handel mehr als nur der Handel zurück in den gleitenden Durchschnitt und es erfordert ein sehr strenges Einstiegsmanagement, Risikomanagement-Ansatz und einen emotional stabilen Charakter, um Dinge wie Rache-Handel oder Over-Trading zu vermeiden. Die 4 wichtigsten Herausforderungen des mittleren Reversionshandels Im Folgenden sehen wir die am häufigsten übersehenen Aspekte, die den mittleren Reversionshandel härter machen, als es auf den ersten Blick erscheint. 1 Wie beurteilen Sie den Mittelwert Obwohl dies sehr offensichtlich erscheint, denken die meisten Händler niemals an die Implikationen, die ihre Wahl des gleitenden Durchschnitts auf ihren Handel hat. Lass uns einen weiteren Blick auf das EURUSD-Diagramm von oben werfen. Dieses Mal haben wir zwei verschiedene gleitende Durchschnitte angewendet: den 100 geglätteten gleitenden Durchschnitt (SMA) in Rot und der 50 SMA in blau. Die Unterschiede mögen unbedeutend erscheinen, aber für einen mittleren Reversionshändler ist die Wahl des korrekten gleitenden Durchschnitts eine der wichtigsten Entscheidungen und es ist auch eine sehr persönliche und individuelle. Dies sind die Hauptunterschiede zwischen den beiden Arten von gleitenden Durchschnitten: schneller gleitender Durchschnitt (50 SMA) langsamer gleitender Durchschnitt (100 SMA) Preis kann sich von dem gleitenden Durchschnitt schneller und häufiger entfernen. Der Preis zieht sich nicht von dem langsam gleitenden Durchschnitt ab und dauert länger. Im Allgemeinen mehr Handelschancen. Weniger Handelschancen Der Preis kann in einem kürzeren Zeitraum wieder in den schnell gleitenden Durchschnitt zurückkehren. Eine Reversion kann nicht immer den gleitenden Durchschnitt so leicht erreichen. Trades sind kürzer in der Ferne und können eine geringere Belohnung haben: Risiko-Verhältnis Die Belohnung: Risiko-Verhältnis kann höher sein, nach starken Trending-Phasen. Mehr Trades und kleinere Trades. Weniger Handel, aber bessere Belohnung: Risiko-Verhältnis Wie Sie sehen können, ist dies nicht beurteilend und es gibt kein Recht oder Unrecht, wenn es darum geht, einen gleitenden Durchschnitt für Ihren Handel zu wählen. Stattdessen möchte ich die Tatsache hervorheben, dass die Wahl des gleitenden Durchschnitts weitreichende Konsequenzen für Ihren Trading-Stil hat und auf persönliche Präferenzen und Charakterstile basieren muss. 2 Manchmal ist der Preis nicht umgekehrt, aber der gleitende Durchschnitt fängt mit dem Preis auf Der zweitbeste übersehene und unterbewertete Aspekt ist, dass manchmal die Umkehrung sehr langsam vorkommt und in der Zwischenzeit der gleitende Durchschnitt sich näher an den Preis bewegt und damit die Belohnung reduziert: Verhältnis des Handels. Der Screenshot unten zeigt den Punkt. Obwohl auf den ersten Blick sieht es aus wie die mittlere Reversion-Strategie funktioniert wie ein Charme und Preis kommt immer wieder in den gleitenden Durchschnitt, es ist wichtig zu verstehen, dass manchmal der gleitende Durchschnitt fängt mit Preis schneller und kann die ursprüngliche Belohnung zu reduzieren: Risiko-Verhältnis und damit die Erwartung einer solchen Handelsstrategie. Ein Trader muss dann entscheiden, ob er seine anfängliche Profitbestellung unverändert verlässt oder wenn er seinen Gewinn mit dem gleitenden Durchschnitt bewegt. 3 Mittlere Reversion vs Fang ein fallendes Messer Picking Tops und Böden kann eine sehr gefährliche Sache, um im Handel und Amateur-Händler zu tun, vor allem, oft in ein solches Handelsverhalten zu engagieren, weil sie unterschätzen die Tatsache, dass der Preis halten kann auf Trending viel länger als sie denken. In Zeiten lang anhaltender und starker Trends kann der Trading-Reversion oft zu erheblichen Verlusten führen, ohne Vorkehrungen zu treffen. Der Screenshot unten zeigt die aktuelle EURUSD Daily Chart und es dauerte Preis über 300 Handelstage, um schließlich wieder mit dem gleitenden Durchschnitt zu treffen. Der nächste Punkt ist sehr wichtig, um erhebliche Verluste in solchen Perioden zu vermeiden: Mittlerer Reversionshandel Der mittlere Reversion-Handel geht es nicht darum, Marktwende vorauszusagen. Aber in die entgegengesetzte Richtung des vorherigen Trends eintreten, nachdem klare Signale gegeben wurden. Ein mittlerer Reversion-Trader wartet also nicht mit ausstehenden Aufträgen auf vorgegebenen Niveaus, da er vor einem sich nähernden Zug steht, sondern warten, bis der Zug zu einem Stillstand gekommen ist und Hinweise darauf gibt, dass er anders geht. 4 Emotionale Stabilität und Disziplin Obwohl dies für alle Arten von Handel gilt, ist es besonders wichtig für mittlere Reversion Trader. Es kann sehr lange dauern, bis ein Trading-Signal auftritt und sehr oft werden Sie nicht alle Ihre Einreisekriterien sehen, aber immer noch Preis geht zurück auf den gleitenden Durchschnitt. Spähen weg vom Springen in spät und nicht versuchen, einen Handel zu verfolgen ist sehr wichtig. Andere Zeiten, alle Ihre Kriterien Line-Up, aber Preis hält immer noch gegen Sie. Nicht schneiden Sie Ihren Verlust und Hinzufügen zu einem Verlierer ist, was bedeuten Reversion Händler oft tun, weil sie glauben, dass die Umkehrung überfällig ist. Tipp: Oszillatoren, wie die STOCHASTIC, geben oft die falschen Implikationen für mittlere Reversion-Händler. Übertriebene und überverkaufte Szenarien werden oft als Gründe für den Eintritt von Gegen-Trend-Trades verwendet, während die Overbought-Preise oft nur einen sehr starken Trend nicht überfällig sind. All diese Punkte unterstreichen die Komplexität und die Herausforderungen für den mittleren Reversionshandel und es wird offensichtlich, warum dieser Stil nicht für Amateurhändler oder Händler geeignet ist, die immer noch mit dem mentalen Aspekt des Handels kämpfen. Doch nicht alle Händler fühlen sich wohl mit einem Trend nach Strategie, es ist daher wichtig, dass Sie sich aufpassen, um Ihre perfekte Passform zu finden. Risiko-Haftungsausschluss Handel Futures, Forex, CFDs und Aktien beinhaltet ein Verlustrisiko. Bitte beachten Sie sorgfältig, ob dieser Handel für Sie geeignet ist. Die Wertentwicklung in der Vergangenheit ist kein Hinweis auf zukünftige Ergebnisse. Artikel und Inhalte auf dieser Website sind nur für Unterhaltungszwecke und stellen keine Anlageempfehlungen oder Ratschläge dar. Full Terms Image Credit: Tradeciety benutzte Bilder und Bildlizenzen heruntergeladen und erhalten durch Fotolia. Flaticon Freepik und Unplash. Trading Charts wurden mit Tradingview erhalten. Stockcharts und FXCM. Icon Design von Icons8Richard Wyckoff 8211 Mittlere Reversion Trading-Strategie (Entry) I. Trading-Strategie Entwickler: Richard Wyckoff. Konzept: Handelsstrategie basierend auf falschen Ausbrüchen. Forschungsziel: Empfindlichkeit der Wyckoff-Muster. Spezifikation: Tabelle 1. Ergebnisse: Abbildung 1, Abbildung 3. Trade Setup: Long Trades: Der Preis bewegt sich unterhalb eines Trading-Bereichs und kehrt zurück in den Bereich (8220Bear Trap8221). Kurze Trades: Der Preis bewegt sich über eine Handelsspanne und kehrt zurück in den Bereich (8220Bull Trap8221 Abbildung 2). Portfolio: 42 Futures-Märkte aus vier großen Marktsegmenten (Rohstoffe, Währungen, Zinssätze und Aktienindizes). Daten: 33 Jahre seit 1980. Prüfplattform: MATLAB. II. Sensitivitäts-Test Alle 3-D-Diagramme folgen 2-D-Konturdiagrammen für Profit Factor, Sharpe Ratio, Ulcer Performance Index, CAGR, Maximum Drawdown, Percent Profitable Trades und Avg. Win Avg. Verlustrate. Das endgültige Bild zeigt die Empfindlichkeit der Eigenkapitalkurve. Geprüfte Variablen: EntryIndex amp CancelIndex (Definitionen: Tabelle 1): Abbildung 1 Portfolio Performance (Eingänge: Tabelle 1 Kommissionsverstärker Slippage: 0). Kurze Trades: Der Preis bewegt sich über eine Handelsspanne und kehrt zurück in den Bereich (8220Bull Trap8221 Abbildung 2 zeigt Korrektur, CancelLevel und EntryLevel). Es gibt zwei Bedingungen: 1. KorrekturmusterSize PatternSize 10 bar (Standardwert). 2. Preis (D) CancelLevel, wo: AbbrechenLevel Preis (B) Preis (B) Preis (C) CancelIndex. Langer Handel: Der Preis bewegt sich unterhalb einer Handelsspanne und kehrt zurück in die Reichweite (8220Bear Trap8221). Es gibt zwei Bedingungen: 1. KorrekturmusterSize PatternSize 10 bar (Standardwert). 2. Preis (D) CancelLevel, wo: AbbrechenLevel Preis (B) Preis (B) Preis (C) CancelIndex. PatternSize 10 (Stäbe) CancelIndex 0.2, 3.0, Schritt 0.1 Langer Handel: Ein Kaufstopp wird um einen Tick über dem EntryLevel platziert, wobei: EntryLevel Preis (B) Preis (B) Preis (C) EntryIndex. Kurze Trades: Ein Verkaufsstopp befindet sich unter dem EntryLevel, wobei: EntryLevel Preis (B) Preis (B) Preis (C) EntryIndex (Abbildung 2). EntryIndex 0.1, 1.5, Schritt 0.05 Risk Exit: Long Trades: Ein Verkaufsstopp befindet sich auf: EntryLevel Preis (B) Preis (C) RiskIndex. Kurze Trades: Ein Kauf-Stop ist aufgestellt: EntryLevel Preis (B) Preis (C) RiskIndex. Belohnungsausgang: Langer Handel: Ein Verkaufslimit wird platziert: EntryLevel Preis (B) Preis (C) RewardIndex. Kurze Trades: Ein Kauflimit wird platziert: EntryLevel Preis (B) Preis (C) RewardIndex. Stop Loss Exit: ATR (ATRLength) ist der durchschnittliche True Range über einen Zeitraum von ATRLength. ATRStop ist ein Vielfaches von ATR (ATRLength). Long Trades: Ein Verkauf Stop ist bei Eintrag ATR (ATRLength) ATRStop platziert. Short Trades: Ein Kauf-Stop wird bei Entry ATR (ATRLength) ATRStop platziert. RiskIndex 1.0 RewardIndex 2.0 ATRLength 20 ATRStop 6 CancelIndex 0.2, 3.0, Schritt 0.1 EntryIndex 0.1, 1.5, Schritt 0.05